Zins- und Währungsrisikomanagement

Eine der Unternehmensstrategie angepasste Risikosteuerung ist Teil der risiko- und ertragsorientierten Gesamtsteuerung im Unternehmen. Diese Anforderung verlangt auch einen systematischen Ansatz im Umgang mit Zins- und Währungsrisiken. Nach der Erarbeitung sinnvoller Bausteine von Risikorichtlinien werden Sie mit den Grundsätzen der Risikoanalyse vertraut gemacht. Zudem erfahren Sie mehr über den praktischen Einsatz von Konzepten wie Value-at-Risk und Stress-Szenarien. Abschließend werden die wichtigsten Absicherungsinstrumente vorgestellt und deren praktische Einsatzmöglichkeiten beleuchtet.

• Risikomanagement
  • Bausteine einer Risikopolitik und Ansätze für die Risikostrategie
  • Statistische Grundlagen für den Treasurer
• Fremdwährungsrisikomanagement
  • Direkte und indirekte Währungsrisiken im operativen Geschäft
  • Unterschied zwischen betriebswirtschaftlicher und bilanzieller Risikoanalyse
• Zinsrisikomanagement
  • Definition und Zusammenhang Zinssaldo- und Wertrisiko
  • GAP-Analyse
  • Erfassen, Bewerten und Absichern des Zinsrisikos
• Analyse Marktrisiken
  • Nutzung dieser Konzepte im Limitwesen --Bezugsgrößen, Bestimmung der Risikokapazität
• Absicherungsinstrumente im praktischen Einsatz
  • Vor-/Nachteile sowie Kosten und Nutzen
  • Grundlagen der Bewertung